סיכון גבוה ופוטנציאל רווח גבוה – אסטרטגיית טווח על האירו-דולר

20:07 | 13/09/2009    מאת ג'ון קיקלייטר
                                      יוחאי שוויגר
הצעת מסחר – נפתח בהערת אזהרה: הניסיון לאתר טווח ראוי באחד מצמדי הדולר הינו מלאכה מסוכנת וספקולטיבית. לפיכך, האסטרטגיה שלפניכם מיועדת לחובבי הסיכון מביניכם. אף על פי כן, האסטרטגיה שלהלן על ה-EURUSD מנסה לשלב בצורה המיטבית בין ההיבטים הפונדמנטליים, הטכניים, וניהול הסיכונים. במסגרת תוכנית המסחר אנו נפתח שורט על הצמד, כאשר המומנטום בטווח הקצר הביאו לרמה הגבוהה ביותר מזה 10 חודשים, תוך שהוא פורץ בדרך משוכות טכניות משמעותיות. עם זאת, כל מגמה רצופה בסופו של דבר בהתכנסויות ובתיקונים. האסטרטגיה שלנו מותאמת למומנטום ולא לכיוון הכללי. ערוץ המגמה העולה תוחם את תנועת הצמד מאז הנסיגה באמצע חודש יולי. באשר לפוזיציה, בשל הסיכון הכרוך יהיה עלינו להקטין את גודל הפוזיציות. שער הכניסה ממוקם בנסיגת פיבו´ 61.8% והדופן העליון של הערוץ בקרבת 1.4600/25. רמת הסטופ הראשונית תוצב במרחק מה ב-1.4690 וזאת למקרה שההיפוך לא יהיה כה חלק. היעד הראשון שקול לסיכון ובהחלט בר השגה. התזמון כאן חשוב מאוד. אם לא נהיה עדים להיפוך ביום שני ושלישי ניאלץ לסגת מהטרייד כיוון שהדבר יאפשר לצמד לדחוף כלפי מעלה.
 
 

מאפייני הטווח של ה- EURUSD   
- רמות מפתח:
o הגבול העליון של הטווח: 1.4620 (ערוץ, פיבו´)
o הגבול התחתון של הטווח: 1.4175 (פיבו´, ערוץ, SMA)

- כאשר בוחנים את לוח הפרסומים בארצות הברית ובגוש האירו ישנם רק מעט פרסומים שעשויים להצית תנודתיות ולהציב סיכון לטווח. בארצות הברית יהיה זה דוח המכירות הקמעונאיות ובגוש האירו יהיה זה סקר ZEW, אולם ספק אם פרסומים אלה יצליחו לספק לצמד חומר בעירה פונדמנטלי לצורך פריצה. הגורם המרכזי שיניע את הצמד יהיה למותר לציין התנודות במגמות הסיכון.

- פוזיציית שורט הינה בניגוד לזרם הכללי. האירו-דולר נסחר במגמת עלייה מזה 6 חודשים ובשבוע האחרון טיפס על גבי גל נוסף של תנודתיות לגבהים חדשים. עם זאת, רמות המחיר הנוכחיות כבר קיצוניות, הן בטווח הקצר והן בטווח הבינוני. נסיגת 61.8% והדופן העליון של הערוץ משמשים תקרה מוצקה לצמד.

- אסטרטגיית מסחר:
o שורט: נציב הוראת שורט על שתי יחידות מסחר ב-1.4590, וזאת כדי להבטיח יחס סיכון-רווח הולם.
o סטופ: נציב את רמת הסטופ ב-1.4690, במרחק מה מעל הגבול העליון של הערוץ.
o יעד: היעד הראשון יהיה גדול מהסיכון הראשוני (150) ב-1.4440. היעד השני יהיה ב-1.4320.